W procesie rozwoju społeczeństwa ludzkiego i tworzenia instytucji ekonomicznych pojawiły się różne instrumenty inwestowania - zachowanie i powiększanie bogactwa. Prawidłowo stosowane pomogły i pomagają przetrwać każdy kryzys bez utraty inwestycji. Głównym instrumentem inwestycyjnym są akcje, ale nie zapominaj o dywersyfikacji ryzyka, a do tego musisz użyć obligacji.
Obligacja jest wekslem własnym, papierem wartościowym potwierdzającym, że jej właściciel przekazał swojemu emitentowi środki pieniężne w wysokości wartości nominalnej, które zostaną mu zwrócone w określonym czasie. Najczęściej zakłada się również stały procent, który nie pozwoli na amortyzację zainwestowanych pieniędzy.
Jakie obligacje dają firmom
Każda organizacja potrzebuje inwestycji, aby rozpocząć. Jeśli nie znaleziono sponsorów, kapitał obrotowy można pozyskać zaciągając zobowiązania dłużne. Spółka może emitować akcje – także papiery wartościowe, które nie tylko pozwalają ich właścicielowi na uzyskanie dochodu w postaci dywidendy, a przy sprzedaży otrzymują ich wartość nominalną, ale także uczestniczą w zarządzaniu spółką, ponieważ staje się jej współwłaścicielem.
Ale jeśli emitent nie posiada własnych pieniędzy, nie zgadza się na dzielenie się z kimś swoim majątkiem i nie chce lub nie może zaciągnąć kredytu, pozostaje praktycznie jedyna legalna metoda pozyskania pieniędzy – wyemitowanie obligacji za pośrednictwem Bank. W efekcie firma otrzymuje środki na rozwój, pożyczając je od prywatnych inwestorów, a po upływie ustalonego umową terminu zwraca te pieniądze wraz z odsetkami.
Różnica między akcjami a obligacjami
Tak więc podstawowa różnica między tymi papierami wartościowymi: akcja jest dowodem na to, że jej właściciel kupił część firmy i ma prawo do udziału w zarządzaniu. Zysk akcjonariusza rośnie wraz z dochodami emitenta. Obligacja jest w rzeczywistości IOU, co oznacza gwarantowany zwrot długu z ustalonymi odsetkami. W rezultacie dochód właściciela obligacji jest stały i nie wzrasta proporcjonalnie do dochodu emitenta.
Co jest lepsze i bardziej niezawodne - akcje czy obligacje? Tradycyjnie uważa się, że z obligacjami wiąże się mniejsze ryzyko. To prawda, ale tylko pod warunkiem stabilnego rozwoju gospodarczego kraju. Jeśli jest w gorączce, w kraju zachodzą niekontrolowane procesy inflacyjne, wszystkie zyski są „zjedzone”. W tych samych warunkach akcje nie tracą na wartości, ponieważ ich nominalna rentowność tylko rośnie. Dlatego warto inwestować swoje pieniądze w obligacje w okresach stabilności lub stagnacji. W dobie kryzysu finansowego dużą część portfela inwestycyjnego powinny stanowić akcje.
I ostatnia chwila. Wiele osób woli złożyć swoje pieniądze w banku na depozyt, wierząc, że jest to najbardziej niezawodny sposób na oszczędzanie i zwiększanie pieniędzy. Jednak pod tym względem, pod względem wiarygodności, obligacje w niczym nie ustępują, a ich oprocentowanie jest często znacznie wyższe, co oznacza dochód właściciela.
